איך קונים אג"ח ממון?
לרכישת אגרות חוב ממשלתיות ישירות, היכנס לאינטרנט וצור חשבון באוצר האמריקני באמצעות מספר הביטוח הלאומי, כתובת הדוא"ל ופרטי חשבון הבנק שלך. לאחר מכן תוכל לתזמן רכישה מראש או להציע הצעה באחד ממועדי המכירה הפומבית של האוצר, שהם בפברואר, מאי, אוגוסט ונובמבר. לחלופין, אם ברצונך לקנות סוגים רבים של ניירות ערך או לרכוש ולסחור לעיתים קרובות, מצא הנחה מכובדת או מתווך בשירות מלא שיוכל לספק ייעוץ ולנהל את רכישות האג"ח שלך. כדי ללמוד מבודק היועץ הפיננסי שלנו כיצד לבחור אסטרטגיית השקעות באג"ח, המשך לקרוא!
בנוסף לערך הנקוב, אגרות חוב נמכרות ב"ריבית "נתונה, שהיא אחוז הערך הנקוב של האג"ח שתשלם האג"ח בריבית כל חצי שנה.
רכישת אגרת חוב היא כמו הלוואת כסף לממשלת ארה"ב - קניית האג"ח פירושה רכישת הזכויות לתשלומי ריבית אחת לחצי שנה לאורך חיי האג"ח, כמו גם בעלות על הזכויות לתשלום מזומן של ערך האג"ח תאריך הפירעון של האג"ח. אם אתה משקיע חדש, איגרות חוב ממשלתיות הן דרך נהדרת ללמוד על השקעה ולהרוויח קצת עניין. אנשים שאינם אזרחים יכולים גם לקנות איגרות חוב. אם כבר יש לך תיק ניירות ערך מפותח, איגרות חוב ממשלתיות יכולות לחזק את ההשקעה שלך ולהגן עליו מפני שינויים בשוק.
חלק 1 מתוך 2: בחירת אסטרטגיית השקעות באג"ח
- 1הכירו את מינוח האג"ח. "ערך נקוב" של איגרת חוב הוא סכום הכסף שאוצר ישלם לבעל האג"ח (לך) בתאריך הפירעון של האג"ח. אגרות חוב נמכרות במרווחי ערך נקוב של 75 אירו. "מועד הפירעון" של איגרת חוב אוצר הוא תמיד 30 שנה מיום הנפקת האג"ח. בנוסף לערך הנקוב, אגרות חוב נמכרות ב"ריבית "נתונה, שהיא אחוז הערך הנקוב של האג"ח שתשלם האג"ח בריבית כל חצי שנה. איגרות חוב אוצרות משלמות לבעל כל שישה חודשים.
- להלן דוגמא לאג"ח גזעי בשווי נקוב של 75 אירו וריבית של 5 אחוזים. לפני המכירה הפומבית, המתמודדים כבר יודעים כי מחזיקי האג"ח יקבלו 1,90 אירו (מחצית מהריבית השנתית פי 5 אחוזים פי 75 יורו) בריבית כל חצי שנה על איגרת חוב זו, וכי הם יקבלו 75 אירו עם פירעון האג"ח.
- 2להבין את תשואת האג"ח. קונים יכולים לרכוש איגרות חוב מעל או מתחת לערך הנקוב כדי לקבל "תשואה" ספציפית. התשואה מחושבת על ידי חלוקת שיעור הקופון במחיר ששולם עבור האג"ח. תשואות האג"ח עוברות הפוך לשיעורי הריבית (כאשר שיעורי העלייה, תשואות האג"ח יורדות, ולהיפך).
- אם התשואה שנקבעה במכירה פומבית גבוהה משיעור הריבית הנקוב של האג"ח, האג"ח תימכר בהנחה, או פחות משווי הנקוב של האג"ח. אם התשואה שנקבעה נמוכה משיעור ריבית האג"ח, מחיר מכירת האג"ח גבוה מהערך הנקוב של האג"ח.
- במכירה פומבית, ההצעה קובעת כי התשואה לאג"ח מהדוגמה הקודמת צריכה להיות 6%. אז, האוצר מקטין את מחיר הרכישה של האג"ח ל -62 €, מה שהופך את התשואה, (תשלום ריבית / מחיר רכישה או 3,70 € / 62 €) ל -6%. אתה קונה את האג"ח תמורת 62 אירו ביום הרכישה. כל שנה אתה מקבל תשלום של 3,70 € (או 6% מ- 62 €) עד לפדיון האג"ח, ואז בתאריך הפירעון האוצר מחזיר לך את 75 הערך הנקוב של האג"ח.
- אג"ח T הן נזילות מאוד, במיוחד בהשוואה לאג"ח אחרות, וניתן לסחור בהן בשוק המשני. המשמעות היא שלא תצטרך להחזיק את האג"ח לפדיון.
- ניתן למצוא את מחירי אג"ח האוצר הנוכחיים על ידי ביקור ב- Treasury.gov או באתרי חדשות בשוק הפיננסי כמו בלומברג או וול סטריט ג'ורנל.
קונים יכולים לרכוש איגרות חוב מעל או מתחת לערך הנקוב כדי לקבל "תשואה" ספציפית. - 3העריך את צרכי ההשקעה שלך. שאל את עצמך מה אתה מקווה לצאת מההשקעה, והעריך כמה כסף אתה יכול להשקיע באג"ח בעתיד לטווח הקצר והארוך. אגרות חוב משלמות בשתי דרכים: תשלומי ריבית דו שנתיים ותשלומי בגרות של ערך הנקוב של האג"ח. לדוגמא, אם המטרה שלך בחיסכון היא שיהיה סכום חד פעמי בשלב כלשהו בעתיד, כמו לפנסיה או להשכלה, אתה תרוויח מרכישת איגרות חוב מרובות המגיעות באותו יום או בסביבתו.
- 4קבעו את אסטרטגיית ההשקעה שלכם. אנשים רבים משתמשים בריבית שהם מרוויחים על השקעות האג"ח שלהם, ותשלומי הבגרות של אגרות החוב בעת פדיון האג"ח, כדי להשקיע באג"ח נוספות. על ידי השקעות במספר אגרות חוב, תוכל לגוון את תיק ההשקעות שלך ולהרוויח ריבית שיורית. אתה יכול גם לתזמן את תקופת הפירעון לאג"ח כדי להשיג לוחות זמנים לתגמול שונים. האסטרטגיה שתבחר תהיה תלויה ביעדי החיסכון שלך.
- אמנם אתה יכול להשקיע כמה שיותר כסף באג"ח שתרצה, אך זכור כי שוק המניות אכן נוטה להחזיר תשואות גבוהות יותר מאשר לאג"ח בטווח הארוך. עליכם לשקול אג"ח כאחת מאפשרויות ההשקעה הרבות להשקעות לטווח הארוך. אפשרויות אחרות כוללות מניות, אג"ח קונצרניות, ואת אפשרויות ניירות.
- 5בנה סולם אג"ח. אסטרטגיית השקעה אחת היא בניית סולם אגרות חוב, כך שבמרווח חוזר ותקנה אג"ח חדש עם התמורה ממכירה או בגרות של השקעה אחרת באג"ח בתיק שלך. אתה יכול לבנות סולמות במחיר של פחות מ -150 אירו (או מחיר של שתי אג"ח), ומכיוון שאג"ח היא השקעה בטוחה מאוד, ההשקעה שלך דומה מאוד לחשבון חיסכון בריבית גבוהה.
- סולמות אגרות חוב מועילים לסיוע למשקיע להימנע מסיכונים מריבית משתנה. הם יכולים גם לספק זרם הכנסות קבוע שתוכל לשנות בהתאם לצרכים שלך ככל שהם משתנים לאורך זמן.
אם אתה משקיע חדש, איגרות חוב ממשלתיות הן דרך נהדרת ללמוד על השקעה ולהרוויח קצת עניין. - 6קנה איגרות חוב המגיעות לפדיון במקביל. תוכל גם לשקול רכישת אגרות חוב רבות שכולן מתבגרות בערך באותו זמן, כמו למשל לחשבון חיסכון במכללה. אם אתה משקיע למימון השכלה של בתך, אתה קונה איגרת חוב בשווי 75 אירו בכל חודש עם תאריך בגרות מתישהו בין השנים שבתך תהיה בת 18 עד 23. תקבל הכנסות מהשקעה כל חצי שנה עד אז שתוכל להשקיע מחדש. או להשתמש בהוצאות וכאשר בתך מסיימת את בית הספר התיכון תוכל להשתמש בתשלומי הערך הנקוב של אג"ח כדי לשלם עבור המכללה שלה.
חלק 2 מתוך 2: קניית אג"ח
- 1החליטו איך תקנו. אם אתה לווה שמתכנן לקנות סוגים רבים של אגרות חוב, לרכוש ולסחור לעיתים קרובות, או לרכוש ולסחור סוגים אחרים של ניירות ערך כמו מניות, עליך לשקול להשתמש בברוקר כדי לנהל את פעילות ההשקעה שלך. מתווכי השקעות יכולים לעזור לך בפיתוח אסטרטגיית השקעה, או לעשות את עבודת הרגליים כדי ליישם את שלך. אם אינך מתכנן וקונה מספר סוגים של ניירות ערך, האוצר האמריקני מאפשר למשקיעים לקנות ולמכור אגרות חוב ישירות דרך האתר שלהם www.treasurydirect.gov מבלי שתצטרך לעבוד עם מתווך או בנק.
- בדרך כלל ניתן לסווג מתווכים כמתווכים בשירות מלא או בהנחות. מתווכי דיסקונט, כמו שמרמז על שמם, הם שירותי הפעלת סחר במחיר סביר. זה עשוי להיות בסיסי כמו חשבון סחר אלקטרוני, שבו אתה נרשם למתווך, סחר אלקטרוני ומשתמש בשירות שלהם כדי לקנות, למכור ולפקח על השקעותיך. תיווך בשירות מלא יכול להיות מותאם אישית כמו סוכן שמפתח עבורכם אסטרטגיית השקעה, ואף קונה ומוכר מטעמכם באישורכם.
- אם אתה משקיע סכום כסף קטן או חדש בהשקעה, מתווך הנחות הוא כנראה הבחירה הטובה ביותר שלך. שימוש במתווך מוזל יחסוך לך את העלות הגבוהה יותר של שירות מלא, וייתן לך את האפשרות ללמוד קצת על מסחר בעת ביצוע ההשקעות הראשונות שלך. רוב קבוצות ההנחות כמו etrade או scottrade מספקות למשקיעים חומרי למידה, כך שלא תהיו לגמרי לבד.
- כדי ליצור חשבון באמצעות מתווך או דרך TreasuryDirect ® תזדקק למספר הביטוח הלאומי שלך (או EIN אם אתה עסק), כתובת דוא"ל וניתוב בנקים ומספרי חשבון כדי לממן את הרכישות שלך ולאסוף רווחים.
- משתמשי TreasuryDirect ® יכולים לרכוש ולמכור ניירות ערך מאוצר מכל הסוגים באתר, ואף יכולים לתזמן רכישות חוזרות, או רכישות חוזרות של אגרות חוב חדשות, כגון עבור אסטרטגיית השקעה בסולם או סכום חד פעמי.
- 2בחר מכירה פומבית. האוצר האמריקני מקיים מכירות פומביות של אגרות חוב בכל פברואר, מאי, אוגוסט ונובמבר, כאשר הוא מנפיק איגרות חוב חדשות עם פירעון של 30 שנה בעתיד. בשאר חודשי השנה, האוצר מנפיק מחדש איגרות חוב ישנות יותר, כאשר מועד הפדיון קרוב יותר למועד המכירה. באפשרותך להציע הצעות מחיר בתאריך המכירה הפומבית עצמו, או שתוכל לתזמן רכישות מראש על ידי ציון הערך הנקוב של המניה שתקנה והסכמת לשלם את מחיר הרכישה הלא תחרותי שנקבע.
לרכישת אגרות חוב ממשלתיות ישירות, היכנס לאינטרנט וצור חשבון באוצר האמריקני באמצעות מספר הביטוח הלאומי, כתובת הדוא"ל ופרטי חשבון הבנק שלך. - 3הגש את הצעת המחיר שלך. מכירות פומביות של אגרות חוב של האוצר מורכבות משני שלבים, תחילה מתחרות ואחר כך מהתמודדות לא תחרותית. במהלך הצעת מחיר תחרותית, מציעים המציעים את הערך הנקוב של איגרות החוב שהם מעוניינים לרכוש, וכן את התשואה הנדרשת להם. הם מקבלים את כל השווי הנקוב עליו הם מציעים, חלקם או אף אחד מהם, בהתבסס על הצעת המחיר שלהם בהשוואה למציעים האחרים. לאחר השלמת ההצעה התחרותית, האוצר לוקח את שיעור תשואת האג"ח הממוצע של ההצעות התחרותיות המנצחות, ומעניק הצעות לא מתחרות בתשואה זו.
- הצעות מחיר לא תחרותיות הן הצורה הנפוצה ביותר של הצעות מחיר לרכישת אגרות חוב בגודל חדש או צנוע. מציעים שאינם תחרותיים מסכימים לקבל את התשואה הגבוהה שנקבעת על ידי המכרז התחרותי, ולציין את סכום הערך הנקוב של האג"ח שהם ירכשו.
- מציעים תחרותיים הם בדרך כלל מוסדות או מומחים בשוק, והם מתמודדים זה מול זה על ערך נקוב של אג"ח. הם הציעו תוך ציון סכום הערך הנקוב שהם רוצים לקנות והתשואה שהם רוצים לקבל. הצעות פרסי האוצר החל עם ההצעה עבור התשואה הנמוכה ביותר, אם כי אף מציע אחד יכול לקנות יותר מ 35% של ההנפקה הכוללת.
- הצעות מחיר תחרותיות מורכבות ודורשות יותר ידע ממה שמתווה זה מספק. כדי להציע הצעה תחרותית עליכם ללמוד על השוק, לבדוק את ההנחות האחרונות במכירת אגרות חוב או שיעורי פרמיה לסוג האג"ח שתרצו לקנות, ולעבוד עם מתווך או בכוחות עצמכם כדי לחזות כיצד האינפלציה מסתדרת עם הריבית. מוצע על האג"ח.
לפתיחת treasurydirect ® או חשבון אחר:
- מספר ביטוח לאומי.
- מספר רישיון נהיגה או תעודת זהות.
- מספר ניתוב בנק ומספר חשבון לחשבון עם כספים לרכישות שלך.
- כתובת דוא"ל.
- דפדפן התומך בהצפנת 128 סיביות.
קרא גם: כיצד למכור מניות שנמחקו?
שאלות ותשובות
- היכן אוכל לקנות אג"ח של ארה"ב?קנו אותם ב- TreasuryDirect.gov. יהיה עליכם לפתוח שם חשבון. זו פשוט הדרך היחידה לעשות זאת יותר.
- האם יש קנס בגין מזומן באיגרות חוב מוקדמות?כן.
- האם אזרח זר יכול לקנות? אין לי מספר ביטוח לאומי.אתה צריך מספר זיהוי משלם המס הפרטי (ITIN). צרו קשר עם שירות ההכנסות הפנימיות ובקשו מהטופס W-7 כדי לקבל מספר שהוקצה לכם, ואז תוכלו לרכוש אג"ח.
- אני רוצה לקנות איגרת חוב עבור נכדתי. לאן אני הולך?הבנק המקומי או איגוד האשראי שלך כנראה מוכרים אותם. אתה יכול גם להשיג אותם דרך TreasuryDirect.gov. יש מעסיקים שמציעים אותם באמצעות תוכנית ניכוי שכר.
- אם הייתי קונה חיסכון של 750 אירו, כמה זה ישתלם?זה תלוי בשיעור הריבית על האג"ח בעת הרכישה. באופן מסורתי, אגרות חוב משלמות ריבית נמוכה מאוד, אך הן פחות מסוכנות מהשקעות אחרות.
- כיצד אוכל לשלוח דוא"ל לאוצר ישיר?עבור אל TreasuryDirect.gov ולחץ על "צור קשר" ליד הפינה השמאלית העליונה של דף הבית.
- כמה צריך כדי להתחיל לרכוש אג"ח?אתה רק צריך מספיק כסף כדי לכסות את הערך הנקוב של האג"ח. אגרת חוב של 37 אירו עולה 37 אירו.
- האם יחויב במס על איגרות חוב אוצר?אתה אכן משלם מס הכנסה פדרלי על ריבית המשולמת על ידי איגרות חוב, אך לא מס הכנסה ממלכתי או מקומי.
- דודתי בת 73 רוצה לקנות אגרות חוב אמריקאיות. היא רוצה לעשות זאת לבדה מבלי להשתמש במחשב. האם יש מס '800 שהיא יכולה להשתמש בו לרכישת אג"ח?לא. כדי לחסוך כסף, החליט משרד האוצר האמריקני להציע אגרות חוב באופן מקוון בלבד. כל מי שיש לו מחשב יכול לעזור לדודה שלך דרך TreasuryDirect.gov.
- האם איגרות חוב מגיעות אי פעם למצב שהן שוות הרבה?הדרך היחידה שאג"ח T יהיה אי פעם שווה "הרבה" היא אם יש לו ערך נקוב גבוה, נותר זמן רב עד שהוא יבשיל, ובינתיים הריבית הכללית יורדת בצורה דרסטית. במציאות, רוב האג"ח אינן חורגות באופן מהותי מערכן הנקוב.
תגובות (3)
- מאוד אינפורמטיבי, קל להבנה. למדתי מה דרוש בתכנון פיזור ההשקעות שלנו. תודה על ההשקעה בזמן לשתף מידע מדהים זה!
- רק המידע הכללי, שכן הוא הוצג בצורה קלה להבנה.
- רק ניסיתי לאמת את מה שהכרתי. זה היה נחמד וברור.
הצהרה משפטית תוכן מאמר זה מיועד לידיעתך הכללית ואינו מיועד להוות תחליף למשפט מקצועי או לייעוץ פיננסי. כמו כן, אין הכוונה להסתמך על ידי המשתמשים בקבלת החלטות השקעה כלשהן.
